व्यय अनुपात परिभाषा और उदाहरण |

यह क्या है:

व्यय अनुपात एक म्यूचुअल फंड के लिए आवर्ती प्रबंधन शुल्क है। एक फंड कंपनी अपने फंड धारकों को प्रत्येक वर्ष व्यय अनुपात (फंड की परिसंपत्तियों के प्रतिशत के संदर्भ में व्यक्त) को चार्ज करती है। म्यूचुअल फंड फर्म इन फीस का उपयोग प्रबंधकीय खर्च, प्रशासनिक लागत, 12 बी -1 फीस और अन्य विभिन्न परिचालन खर्चों के लिए भुगतान करने के लिए करती है।

यह कैसे काम करता है (उदाहरण):

व्यय अनुपात एक फंड के लिए आवर्ती वार्षिक शुल्क है, और बिक्री शुल्क और कमीशन से भ्रमित नहीं होना चाहिए (इन्हें केवल खरीद पर भुगतान किया जाता है या एक फंड की बिक्री)।

सक्रिय रूप से प्रबंधित म्यूचुअल फंड के लिए औसत व्यय अनुपात लगभग 1.5% है। इसका मतलब है कि म्यूचुअल फंड अपने फंड धारकों को फंड की कुल परिसंपत्तियों का 1.5% का वार्षिक शुल्क वसूलता है।

आम तौर पर, व्यय अनुपात की गणना करने के लिए गणना की जाती है:

1) प्रबंधन शुल्क - निवेश सलाहकार शुल्क भी कहा जाता है, ये आम तौर पर फंड की परिसंपत्तियों के 0.50% से 1.00% तक है।

2) प्रशासनिक लागत - ये आम तौर पर फंड की परिसंपत्तियों के 0.20% और 0.40% के बीच होती हैं।

3) 12 बी -1 फीस - ये कवर फंड मार्केटिंग, विज्ञापन और वितरण की लागत और आम तौर पर फंड की परिसंपत्तियों के 0.25% से 1.00% तक होती है।

यह क्यों मायने रखता है:

सभी म्यूचुअल फंड अपने फंड धारकों को खर्च करते हैं और जो सक्रिय रूप से प्रबंधित या विशेषज्ञ होते हैं विशिष्ट क्षेत्रों में आमतौर पर उच्चतम शुल्क होता है। इसके विपरीत, इंडेक्स फंड आमतौर पर सबसे कम व्यय अनुपात लेते हैं। आखिरकार, चूंकि उनका लक्ष्य अंतर्निहित इंडेक्स के परिणामों को डुप्लिकेट करना है, इसलिए इन फंडों की प्रबंधकीय शुल्क बहुत कम होती है। आदर्श रूप में, उच्च शुल्क उन फंडों के साथ मेल खाता है जो सबसे बड़ा रिटर्न प्रदान करते हैं। हकीकत में, हालांकि, बाजार के सबसे खराब प्रदर्शन करने वाले फंडों में से कुछ भी बहुत अधिक शुल्क लेते हैं।

आम तौर पर, इतिहास ने दिखाया है कि अधिकतर म्यूचुअल फंड व्यापक बाजार को कम प्रदर्शन करते हैं, और वे आमतौर पर अपने वार्षिक व्यय के समान ही राशि करते हैं अनुपात। दूसरे शब्दों में, अधिकांश फंड बाजार के अनुरूप होते हैं, लेकिन कठोर प्रबंधकीय, प्रशासनिक और अन्य फीस के कारण उनके कुल रिटर्न कम हो जाते हैं।

अधिकांश म्यूचुअल फंडों द्वारा लगाए गए मौजूदा व्यय अनुपात आसानी से विभिन्न प्रकार से उपलब्ध हैं विभिन्न स्रोत इनमें न्यूयॉर्क टाइम्स जैसे समाचार पत्र शामिल हैं, साथ ही साथ वित्तीय वेबसाइटें जैसे याहू! वित्त और मॉर्निंगस्टार ।