Payday ऋण मर रहे हैं। समस्या सुलझ गयी? काफी नहीं

Payday ऋण - ऋण में डूबने वाले "lifesavers" - गिरावट पर हैं।

उच्च दरों और भ्रामक प्रथाओं पर जुर्माना और नियामक जांच ने पिछले कुछ सालों में देश भर में पेडेday ऋण भंडार बंद कर दिया है, पिछले हफ्ते उपभोक्ता वित्तीय संरक्षण ब्यूरो द्वारा अल्पावधि ऋण को सीमित करने के प्रस्ताव के प्रस्ताव में एक प्रवृत्ति है।

नॉनप्रोफिट सेंटर फॉर फाइनेंशियल सर्विसेज इनोवेशन के मुताबिक 2012 से स्टोरफ्रंट और ऑनलाइन दोनों पेड डे ऋण पर उपभोक्ता खर्च 2012 से 6.1 अरब डॉलर हो गया है। हजारों आउटलेट बंद हो गए हैं। अकेले मिसौरी में, 2014 की तुलना में पिछले साल पे-डे ऋणदाताओं के लिए लगभग 173 कम सक्रिय लाइसेंस थे।

जवाब में, उधारदाताओं की एक नई पेशकश है जो उन्हें व्यापार और नियामकों में बे-पेडेड किस्त ऋण पर रखती है।

Payday किश्त ऋण पारंपरिक payday ऋण की तरह काम करते हैं (यानी, आपको क्रेडिट की आवश्यकता नहीं है, सिर्फ आय और बैंक खाता, पैसे लगभग तुरंत वितरित किए जाते हैं), लेकिन उन्हें एकमुश्त राशि के बजाय किश्तों में चुकाया जाता है। सीएफपीबी शोध से पता चलता है कि औसत वार्षिक प्रतिशत ब्याज दर आम तौर पर कम है, 268% बनाम 400%।

सीएफएसआई रिपोर्ट के मुताबिक 200 9 और 2016 के बीच वेतन-दिवस किस्त ऋण पर खर्च बढ़कर 6.2 अरब डॉलर हो गया।

किश्त ऋण जवाब नहीं हैं

जब आप चुटकी में होते हैं तो Payday किश्त ऋण तेज़ और सुविधाजनक होते हैं, लेकिन वे अभी भी एक अच्छा विचार नहीं हैं। यहाँ पर क्यों:

मूल्य ट्रम्प समय

उधारकर्ता उच्च एपीआर में कम ऋण के साथ ब्याज में अधिक भुगतान करना समाप्त कर देते हैं।

268% एपीआर पर एक वर्ष, $ 1,000 किस्त ऋण $ 1,942 के ब्याज का होगा। एक ही राशि के लिए 400% एपीआर पर एक पेडेday ऋण फीस में $ 150 खर्च होंगे यदि इसे दो सप्ताह में चुकाया गया था।

सेंटर फॉर फाइनेंशियल सर्विसेज इनोवेशन के मैनेजर ईवा वॉकोवित्ज़ ने कहा, "हालांकि प्रत्येक भुगतान सस्ती हो सकता है, अगर यह वर्षों और सालों तक चलता है, तो उधारकर्ता जो उधार लेता है उससे ज्यादा भुगतान कर सकता है।"

आप छेद में बहुत अधिक हैं

Payday किश्त ऋण अक्सर संरचित होते हैं ताकि शुरुआती भुगतान केवल ब्याज शुल्क कवर करें, प्रिंसिपल नहीं।

ह्यूस्टन स्थित फिग लोन के सह-संस्थापक जेफ झोउ ने कहा, "जितना अधिक ऋण है, उतना ही आप ब्याज का भुगतान कर रहे हैं, जो कि पेडडे ऋण के विकल्प बनाता है।

ऐड-ऑन जोड़ो

उच्च ब्याज दरों के शीर्ष पर, उधारकर्ता एपीआर को चलाने वाली उत्पत्ति और अन्य फीस ले सकते हैं। कई वैकल्पिक क्रेडिट बीमा भी बेचते हैं - एपीआर में शामिल नहीं - जो ऋण लागत को बढ़ा सकता है। उधारकर्ता बेरोजगारी, बीमारी या मौत के मामले में अपने ऋण को कवर करने के तरीके के रूप में इस बीमा का बाजार बनाते हैं। लेकिन उधारकर्ता उधारकर्ता को नहीं, ऋणदाता को जाता है।

सीएफपीबी के अनुसार, सभी वेतन-दिवस किस्त उधारकर्ताओं का लगभग 38% डिफ़ॉल्ट है।

अमेरिकियों को अभी भी छोटे डॉलर के क्रेडिट चाहिए

किसी भी रूप में वेतन-दिवस ऋण की मांग जल्द ही नहीं जा रही है। प्यू चैरिटेबल ट्रस्ट के मुताबिक, बारह लाख अमरीकी सालाना वेतन-दिवस ऋण का उपयोग करते हैं, आम तौर पर किराए, उपयोगिताओं या किराने का सामान जैसे खर्चों को कवर करने के लिए।

"मूल दो सप्ताह का ऋण उत्पाद की ग्राहकों की मांग से उत्पन्न हुआ। इसी तरह, कई मामलों में ग्राहक किश्त ऋण की मांग कर रहे हैं, "एक ईमेल में कहा गया है कि सामुदायिक फाइनेंशियल सर्विसेज एसोसिएशन ऑफ अमेरिका के सामुदायिक फाइनेंशियल सर्विसेज एसोसिएशन के चीफ ऑपरेटिंग ऑफिसर चार्ल्स हॉलोरन ने एक ईमेल में कहा।

पेंसिल्वेनिया विश्वविद्यालय में शहर और क्षेत्रीय नियोजन के प्रोफेसर लिसा सर्वोन ने कहा, "आय का विकास सुस्त है, खर्च बढ़ रहे हैं और अधिक अमेरिकियों को अनियमित नकद प्रवाह का सामना करना पड़ रहा है," अमेरिका के अनबैंकिंग "के लेखक।

"यह एक आदर्श तूफान है जो महंगा अल्पकालिक लेनदारों के लिए बहुत अच्छा है, औसत अमेरिकी कार्यकर्ता के लिए इतना नहीं," उसने कहा।

विकल्प क्या है?

जबकि अमेरिकियों को छोटे डॉलर के ऋण चाहिए, 81% ने कहा कि वे हाल ही में प्यू सर्वेक्षणों के मुताबिक, कम दरों पर बैंक या क्रेडिट यूनियन से समान ऋण लेना चाहते हैं।

प्यू के मुताबिक, बैंक इस बाजार में प्रवेश करने से पहले सीएफपीबी के लिए अपने प्रस्तावित नियम को अंतिम रूप देने के लिए इंतजार कर रहे हैं। चूंकि सीएफपीबी का भाग्य तुरही प्रशासन के तहत अस्पष्ट है, बैंक जल्द ही सस्ता वेतन-दिवस ऋण नहीं दे सकते हैं।

इस बीच, यदि आपको तेजी से नकदी की आवश्यकता है, तो क्रेडिट यूनियन का प्रयास करें। सदस्यों को 28% एपीआर पर कैप्ड किए गए कई प्रस्ताव पेडेड वैकल्पिक ऋण। गैर-लाभकारी समुदाय संगठन यूटिलिटीज, किराया या किराने का सामान भी कम या कोई ब्याज ऋण नहीं देते हैं।

अमृता जयकुमार एक व्यक्तिगत वित्त वेबसाइट, नेरडवालेट में एक कर्मचारी लेखक हैं। ईमेल: अजयकुमार @investmentmatome.com। ट्विटर: @ajbombay।

यह आलेख नेर्डडलेट द्वारा लिखा गया था और मूल रूप से यूएसए टुडे द्वारा प्रकाशित किया गया था।